Rozdíl mezi CF a výpočtem zisku
Příklad Počáteční investice – výdaj - je 200.000 Kč tj. nakoupil jsem v prvním roce stroj za 200.000 Kč. Budu ho odepisovat do nákladů 5 let, tj. roční odpisy činí 40000 Kč. Roční provozní/běžné výdaje (materiál, energie, cestovné, propagace, nájemné….) v prvním roce 200.000 Kč a v následujících létech 300.000 Kč. Tržby z prodeje/příjmy roční činí v prvním roce 200.000Kč, ve druhém roce 400.000 Kč a ve třetím a dalších letech 500.000 Kč. Sestavíme CF a propočteme zisk, což jsou dvě naprosto rozdílné kategorie.
Zisk není ani Saldo, ani Kumulované saldo Cash Flow 1. rok 2. rok 3. rok 4. rok Příjmy: - osobní vklad - půjčka Tržby Příjmy celkem 100000 200000 400000 500000 Výdaje Investiční Běžné výdaje Splátka půjčky Daň z příjmu 15% Výdaje celkem 300000 50000 15% z (60000-ztráta 40000) mínus sleva na dani 24840 = 0 350000 15% z 160000 = 24000 mínus sleva na dani 24840 = 0 Dtto jako v r. 3. = 0 Saldo 150000 Kumulované saldo Kumulované saldo nesmí být nikdy záporné, to by znamenalo, že mi chybí peníze! Pokud je záporné, musím posílit Cash vkladem nebo půjčkou. Zisk v prvním roce = Příjmy 200000 – Běžné výdaje 200000 – odpisy 40000 = -40000 Zisk ve druhém roce = Příjmy 400000 – Běžné výdaje 300000 – odpisy 40000 = 600000 Zisk ve třetím roce = Příjmy 500000 – Běžné výdaje – odpisy 40000 = 160000 Zisk ve čtvrtém roce = Příjmy 500000 – Běžné výdaje – odpisy 40000 = 160000 Vidíte mezi příjmy pro výpočet zisku vklad nebo půjčku? Vidíte mezi výdaji pro výpočet zisku splátku půjčky nebo Investici ? NEVIDÍTE, PROTOŽE PRO VÝPOČET ZISKU NEJSOU UZNATELNÉ!