VEOLIA Voda Česká Republika, a.s.

Slides:



Advertisements
Podobné prezentace
Základní pravidla při finančním investování, rentabilita, riziko, likvidita Zdeněk Jelínek.
Advertisements

Základní finanční výkazy
Finanční analýza Michal Šimek, 4. A/1.
Bilance a bilanční princip
Dodavatelsko-odběratelské vztahy osnova přednášky Radmila Herzánová
Digitální výukový materiál zpracovaný v rámci projektu „EU peníze školám“ Projekt:CZ.1.07/1.5.00/ „SŠHL Frýdlant.moderní školy“ Škola:Střední škola.
Číslo projektu: CZ.1.07/1.5.00/ Název projektu: Moderní škola Autor: Ing. Soňa Šestáková Název materiálu: Základy účetnictví - rozvaha Označení.
Analýza peněžních toků – cash flow
1. přednáška Předmět finanční analýzy a finančního plánu
Ř ÍZENÍ P RACOVNÍHO KAPITÁLU ŘÍZENÍ POHLEDÁVEK Ing. Gabriela Dlasková
Financování podniku.
Říjen 2012VY_32_INOVACE_EKO_ Autory materiálu a všech jeho částí, není-li uvedeno jinak, jsou Ing. Dana Gebauerová a Ing. Romana Venclíková. Střední.
Podniková ekonomika Financování podniku.
Rozvaha banky.
FINANČNÍ ŘÍZENÍ DOPRAVNÍHO PODNIKU
FINANCE 2014/2015.
Rozvaha.
Vítám Vás na další hodině firemních financí. Pokud jste v průběhu našich cvičení došly k některým otázkám, které je nutné objasnit – neváhejte a vneste.
Kapitálová a majetková struktura podniku
3. přednáška Analýza rizika z provozní činnosti (operating risk)
ROZVAHA říjen 2012 VY_32_INOVACE_UCE_070108
Základy účetnictví Ladislav Šiška.
Finanční analýza.
3.př. Majetková a kapitálová výstavba podniku
Holínská, E.: Základy účetnictví BIVŠ LS 2009/ Stručný obsah 2. přednášky předmět účetnictví majetek podniku - aktiva struktura aktiv vlastnický.
Autorkou materiálu a všech jeho částí, není-li uvedeno jinak, je Ing.Jindra Germaničová. Obchodní akademie a Střední odborná škola logistická, Opava, příspěvková.
Ekonomika a marketing I. ročník Ukazatele firmy
Poměrové ukazatele.
Finanční analýza říjen 2012 VY_32_INOVACE_EKO_060318
Přednáška č. 2 Finanční controlling Controlling pracovního kapitálu
Moderní metody hodnocení výkonnosti podniku − Benchmarking
Majetek podniku a zdroje financování
UC_A1_Základy účetnictví
1. přednáška Předmět finanční analýzy a finančního plánu
Úvod do podnikových financí 2. přednáška Majetková struktura podniku.
Eva Tomášková Poměrové ukazatele Ekonomické souvislosti právní úpravy obchodních společností.
Příklad Využijte níže uvedené účetní výkazy (v mil. Kč) k sestavení základních poměrových ukazatelů rentability (ROE, ROA a ROS), likvidity (L1, L2, L3),
Ad 2) Cash flow Pojem Význam.
Obchodní společnosti a jejich finanční výkazy
Finanční výkazy obchodních společností
6. přednáška – predikční modely
Tento výukový materiál vznikl v rámci Operačního programu Vzdělávání pro konkurenceschopnost 1. KŠPA Kladno, s. r. o., Holandská 2531, Kladno,
Poměrové ukazatele.
V.PŘ. FINANCOVÁNÍ PODNIKU A CASH FLOW 1.Financování podniku 2.Cash flow 3.Finanční analýza.
INFORMAČNÍ ZDROJE FINANČNÍ ANALÝZY
ÚVOD Účetnictví je chápáno jako stavová či výsledková karta podnikání.
Učetní souvislosti obchodního zákoníku
Základy firemních financí
Základy firemních financí (teze seminářů - platí pro seminární skupiny 1,4,10,11) Ing. František Řezáč, Ph.D. Katedra financí ESF MU.
Téma 3-4 Majetková a finanční struktura podniku. Cash flow 1. Majetková struktura - faktory ovlivňující majetkovou strukturu 2. Finanční struktura - míra.
Integrovaná střední škola, Hodonín, Lipová alej 21, Hodonín Registrační čísloCZ.1.07/1.5.00/ Označení DUMVY_32_INOVACE_Úč25.01 Ročník1. ročník.
Téma 3: Majetková a finanční struktura podniku. Cash flow 1. Majetková struktura - faktory ovlivňující majetkovou strukturu 2. Finanční struktura - míra.
Finanční management Téma č.2 Dnešek 1.Minitestíček 2.Analýza rozvahy 3.TOP 10 of Seminar Misery 4.Výlet.
Soukromá hotelová škola Bukaschool s. r. o. Most Kmochova 1823, Most DIGITÁLNÍ UČEBNÍ MATERIÁL.
FINANČNÍ GRAMOTNOST Finanční stránka podniku. 3. ro Název projektu: Nové ICT rozvíjí matematické a odborné kompetence Číslo projektu: CZ.1.07/1.5.00/
REALIZACE ÚVĚROVÉHO OBCHODU ing. Martina Sponerová, ESF, KF
Finanční management Téma č.3 (a 4) Dnešek Poměrové ukazatele 1
Zhodnocení finanční situace konkrétního podniku
VYSOKÁ ŠKOLA TECHNICKÁ A EKONOMICKÁ V ČESKÝCH BUDĚJOVICÍCH
MPH_FMAN Finanční management jaro 2016
Podniková ekonomika.
Bc. Jiří Švec 01_Rozvaha Bc. Jiří Švec
Vysoká škola technická a ekonomická České Budějovice Ústav podnikové strategie Zhodnocení finanční situace konkrétního podniku Autor BP: Miroslava Sobotovičová.
Vysoká škola technická a ekonomická v Českých Budějovicích
Finanční analýza podniku 1. Účel finanční analýzy 2
Vysoká škola technická a ekonomická v Českých Budějovicích
Majetková a kapitálová výstavba podniku
Řízení majetku ve vazbě na zdrojovou náročnost
EVIDENCE VÝNOSŮ A NÁKLADŮ V ÚČETNICTVÍ
MAJETEK V PODNIKU A ZDROJE FINANCOVÁNÍ
Transkript prezentace:

VEOLIA Voda Česká Republika, a.s. Bc.Kateřina Babíčková Bc.Hana Slapničková Bc.Milan Dedera Bc.Matyáš Pokorný

Představení společnosti Profesionální dodavatel vodohospodářských služeb na českém trhu Koncern VEOLIA ENVIRONNEMENT Water Energy Proprete Od roku 1996 působí v ČR

Základní technické informace Vodohospodářské struktury ve 1300 městech Speciální provozní model 2011 4,06 mil obyvatel obslouženo obrat 14,4 mld Kč 164 úpraven vod 12 021km kanalizačních sítí 21 835km vodovodních sítí 272 mil m3 pitné vody, 212,92 mil m3 odpadních vod

Cíle a hodnoty podniku Delegace řízení vodohospodářských zařízení Inženýring, koncepce a realizace systémů Dodávka systémů pro úpravu a čištění vody 5 hlavních hodnot: Zodpovědnost Inovace Výkonnost Solidarita Přístup k zákazníkovi

Orgány společnosti Představenstvo Dozorčí rada Předseda Jean Salessy 10 členů představenstva Alan Pfauser jednatel společnosti Předseda Petr Slezák 12 členů dozorčí rady

VEOLIA Voda a. s. + Nadační fond Veolia Firemní filantropie VEOLIA Voda a. s. + Nadační fond Veolia Koncept společenské odpovědnosti Sociální Environmentální Výchovně vzdělávací Snaha o strategické CSR Motto: Pečujeme o prostředí a komunitu -týkající se všech oblastí naší činnosti.

Celková rozdělená částka Program MiNiGRANTY Klíčový program Nadačního fondu Veolia Aktivní zapojení zaměstnanců Rok Celková rozdělená částka 2008 595 000 Kč 2009 1 251 000 Kč 2010 2 210 524 Kč 2011 3 006 069 Kč Celkem 7 052 593 Kč + dlouhodobé partnerství v projektech Clean up the World/Ukliďme svět Pomozte dětem

Finanční analýza

Vertikální analýza - Aktiva Položka 2009 2010 2011 Aktiva celkem 100,00% Dlouhodobý majetek 14,08% 13,79% 12,34% Dlouhodobý nehmotný majetek 2,22% 1,89% 1,31% Dlouhodobý hmotný majetek 1,59% 1,57% 1,60% Dlouhodobý finanční majetek 10,27% 10,33% 9,43% Oběžná aktiva 84,65% 85,10% 86,47% Zásoby 1,21% 1,06% 0,83% Dlouhodobé pohledávky 0,17% 0,06% 5,52% Krátkodobé pohledávky 80,95% 82,72% 78,91% Krátkodobý finanční majetek 2,32% 1,26% Časové rozlišení 1,27% 1,11% 1,19%

Vertikální analýza - Pasiva Pasiva celkem 100,00% Vlastní kapitál 75,98% 78,64% 77,21% Základní kapitál 26,81% 26,67% 24,55% Kapitálové fondy 11,51% 0,04% Rezervní fondy a ostatní fondy ze zisku 1,72% 3,38% 4,91% VH minulých let 2,57% 0,00% 3,48% VH běžného účetního období 33,38% 48,55% 44,23% Cizí zdroje 24,02% 21,27% 22,79% Rezervy Dlouhodobé závazky 0,05% Krátkodobé závazky 23,98% 21,22% Bankovní úvěry a výpomoci Časové rozlišení 0,09%

Horizontální analýza - Aktiva Položka 2010-2009 2010/2009 2010-2011 2011/2010 Aktiva celkem 1649  0,51% 28294   8,64% Dlouhodobý majetek -727 -1,59% -1237 -2,74% Dlouhodobý nehmotný majetek -1037 -14,34% -1533 -24,76% Dlouhodobý hmotný majetek -58 -1,12% 559 10,90% Dlouhodobý finanční majetek 368 1,10% -263 -0,78% Oběžná aktiva 2867 1,04% 28951 10,39% Zásoby -495 -12,52% -510 -14,75% Dlouhodobé pohledávky -356 -64,73% 19453 10027,32% Krátkodobé pohledávky 7137 2,71% 9842 3,63% Krátkodobý finanční majetek -3417 -45,29% 164 3,97% Časové rozlišení -491 -11,89% 580 15,94%

Horizontální analýza - Pasiva Pasiva celkem 1649 0,51% 28294 8,64% Vlastní kapitál 9943 4,02% 17156 6,66% Základní kapitál 0,00% Kapitálové fondy -37333 -99,61% Rezervní fondy a ostatní fondy ze zisku 5437 96,90% 6412 58,04% VH minulých let -8361 -100,00% 12363 VH běžného účetního období 50200 46,18% -1619 -1,02% Cizí zdroje -8594 -10,99% 11438 16,43% Rezervy Dlouhodobé závazky 48 37,50% -176 Krátkodobé závazky -8642 -11,07% 11614 16,72% Bankovní úvěry a výpomoci Časové rozlišení 300 -300

Ukazatelé likvidity likvidita vs. likvidnost +insolvence – neefektivnost Běžná likvidita – oběžná aktiva/krátkodobé záv. Optimální hodnota: 1,5 – 2,5 Ukazatel rychlé likvidity – odečteme zásoby Obvyklá hodnota: 1 – 1,5 Okamžitá likvidita – hotovost a cenné papíry Optimálně okolo 0,5

Výsledky

Doporučení Snížení objemu oběžných aktiv, investice do výnosnějších aktiv Proměnit některá oběžná aktiva na finanční hotovost

Ukazatele zadluženosti Využívání cizích zdrojů je levnější, nese s sebou však riziko Za určitých podmínek může společnost zvýšit výnosnost vlastního kapitálu s využitím cizích zdrojů Celková zadluženost cizí zdroje/celková aktiva Podíl cizího kapitálu cizí kapitál/vlastní kapitál

Porovnání celkové zadluženosti s oborem

Doporučení Po zhodnocení výše úrokové míry změnit kapitálovou strukturu a za využití cizích zdrojů zvýšit výnosnost vlastního kapitálu

Ukazatelé rentability

Ukazatelé rentability

Ukazatelé rentability 2009 2010 2011 ROS 35,19% 50,85% 51,05% ROCE 43,87% 61,71% 57,21% Finanční páka 1,31 1,27 1,29

Ukazatelé aktivity 2009 2010 2011 Doba obratu celkových aktiv 385,15 382,20 421,84 Doba obratu zásob 4,67 4,04 3,50 Doba inkasa pohledávek 312,43 316,40 356,18 Obratový cyklus peněz 299,44 306,14 345,96

Altmanův index Podnik se nachází v dobré finanční situaci 2009 2010 2012 Altmanův index 3,09 3,63 3,38 Podnik se nachází v dobré finanční situaci

Děkujeme za pozornost !